Aggiornamenti normativi e operativi
- Il richiamo di attenzione CONSOB n. 1/2025
- Il “Pacchetto Omnibus” della Commissione UE
- Gli orientamenti delle Autorità di regolazione europee
- Il rischio greenwashing
I docenti, nel corso dell’evento formativo, risponderanno alle domande e alle richieste di chiarimenti formulate dai partecipanti. Eventuali quesiti potranno essere anticipati inviando una email all’indirizzo info@paradigma.it
Evento in videoconferenza
21 marzo 2025
Contenuti dell’evento
La regolamentazione e la promozione per via regolatoria della finanza sostenibile a livello UE (che si compone, allo stato, di SFDR e relativi RTS, Regolamento UE Tassonomia e relativi atti delegati, Linee Guida ESMA 23 settembre 2022 sui requisiti di adeguatezza, aggiornate alle ultime novità regolatorie intervenute in materia di sostenibilità, nonché di ulteriori disposizioni, ad es. quelle riguardanti l’emissione di obbligazioni “verdi”) rappresenta uno dei pilastri delle politiche eurounitarie volte al conseguimento degli obiettivi internazionali di riduzione delle emissioni e di adattamento del sistema produttivo alle esigenze di salvaguardia dell’ambiente, divenute prioritarie a seguito del climate change. La recente rimodulazione, a inizio 2025, di talune misure della normativa eurounitaria in materia ESG, attraverso il varo del “Pacchetto Ominibus” della Commissione UE, rappresenta, rispetto alle scelte normative effettuate nella precedente legislatura UE, l’occasione per un primo “tagliando”, basato anche sull’esperienza applicativa finora maturata.
La presenza sui mercati di prodotti finanziari conformi al framework normativo vigente è inoltre tra le priorità delle Autorità di regolazione. Non a caso, CONSOB è recentemente intervenuta in materia, con il “Richiamo di attenzione n. 1/2025”, per fornire, come esplicitato nella premessa del documento, un ausilio alla corretta applicazione delle disposizioni esistenti, nell’ambito del framework normativo afferente alla c.d. “finanza sostenibile”, mediante riferimenti utili per la declinazione delle stesse anche in funzione delle iniziative dell’ESMA tese a favorire la convergenza della vigilanza.
La commercializzazione di prodotti finanziari asseritamente “sostenibili”, ma in realtà non compliant con la normativa e le indicazioni suddette, presenta inoltre rischi sul fronte dei possibili contenziosi giudiziari, stanti l’ingannevolezza delle caratteristiche del prodotto veicolate presso gli ignari acquirenti e la natura di prassi commerciale scorretta propria del greenwashing.
Il webinar di Paradigma si propone di approfondire adeguatamente le varie sfaccettature della disciplina regolante la finanza sostenibile, con l’ausilio di autorevoli esperti.
Destinatari dell’evento
L’evento formativo è rivolto a Banche, SIM, SGR e a tutti gli intermediari finanziari abilitati, nonché a tutti i professionisti che operano nel banking and finance.
Le figure maggiormente interessate sono: Compliance Officer, Chief Investment Officer, Responsabili dell’Asset Management, Head of Operations, Responsabili dell’Organizzazione, Responsabili Commerciali, Responsabili dello Sviluppo dei Nuovi Prodotti, Internal Audit, Uffici Legali e Contenzioso, Responsabili dell’IT.
Obiettivi dell’evento
Obiettivo dell’incontro è fornire ai partecipanti tutte le nozioni e le indicazioni di carattere pratico necessarie a conformarsi adeguatamente alle prescrizioni in materia di finanza sostenibile previste dalla regolazione UE, approfondendo l’analisi di tutti i principali obblighi in capo agli operatori di mercato.
Venerdì 21 marzo 2025
SFDR e Regolamento Taxonomy
ll Regolamento (UE) 2019/2088 SFDR
Il Regolamento Delegato (UE) 2022/1288 di implementazione del regolamento sull’informativa sulla sostenibilità nel settore dei servizi finanziari (aprile 2022)
Il Regolamento (UE) 2020/852 Tassonomia
• atto delegato relativo agli aspetti climatici della tassonomia dell’UE (giugno 2021)
• atto delegato – UE Taxonomy Article 8 (luglio 2021)
• atto delegato complementare settore energetico (ottobre 2022)
Verso la revisione della SFDR: gli esiti della consultazione della Commissione UE
Avv. Francesco Donadei
ADVANT Nctm
ll richiamo di attenzione CONSOB n. 1/2025 , e il precedente n. 1/2024, sull’adeguamento agli obblighi in materia di “finanza sostenibile” nella prestazione dei servizi di investimento
L’azione di vigilanza di CONSOB
Il focus nel richiamo 1/2024, sui principali elementi della disciplina di riferimento: la trasparenza di sostenibilità, la valutazione delle preferenze di sostenibilità dei clienti nell’ambito del test di adeguatezza, la considerazione degli obiettivi di sostenibilità nei processi di product governance
La predisposizione di indicatori esemplificativi che agevolano la corretta compliance
I profili oggetto del richiamo n. 1/2025
La trasparenza di sostenibilità ai sensi della SFDR con riguardo all’informativa a livello di prodotto
-I template sull’informativa pre-contrattuale
-Il template sull’informativa periodica
L’inclusione dei fattori ESG nel processo decisionale per la gestione degli OICR
Esempi di good e poor practices
Avv. Giorgio Gasparri
CONSOB
L’impatto sulla finanza sostenibile degli interventi di manutenzione normativa recentemente approvati dalla Commissione UE
Il “Pacchetto Omnibus” della Commissione europea
o Corporate Sustainability Reporting Directive (CSRD)
o Tassonomia
o Corporate Sustainability Due Diligence Directive (CSDDD)
o Carbon Border Adjustment Mechanism (CBAM)
La proposta di categorizzazione dei prodotti della Piattaforma sulla Finanza Sostenibile, nell’ambito della revisione della SFDR
La proposta di revisione della Tassonomia sottoposta a consultazione pubblica
o Taxonomy Disclosures Delegated Act
o Taxonomy Climate Delegated Act
o Taxonomy Environmental Delegated Act
Dott. Massimo Scolari
ASCOFIND
L’utilizzo di termini ambientali, sociali e di governance o relativi alla sostenibilità nelle denominazioni dei fondi
Gli orientamenti ESMA (21 agosto 2024)
L’Avviso CONSOB del 29 ottobre 2024
La Nota Banca d’Italia del 30 ottobre 2024
Avv. Nicolò Matteo Bonaldo
PwC TLS
Prodotti finanziari e rischio greenwashing
I Final Report EBA, ESMA e EIOPA del giugno 2024 in materia di greenwashing
Greenwashing come pratica commerciale scorretta e possibili evoluzioni di contenzioso
Avv. Debora Gobbo
FIVERS Studio Legale e Tributario
Avv. Antonio Papi Rossi
FIVERS Studio Legale e Tributario
Avv. Nicolò Matteo Bonaldo
Senior Associate
PwC TLS
Avv. Francesco Donadei
Senior Associate
ADVANT Nctm
Avv. Giorgio Gasparri *
Consigliere giuridico del Commissario
CONSOB
Avv. Debora Gobbo
Partner
FIVERS Studio Legale e Tributario
Avv. Antonio Papi Rossi
Partner
FIVERS Studio Legale e Tributario
Dott. Massimo Scolari
Presidente
ASCOFIND
* La relazione è presentata a titolo personale e non impegna l’Ente di appartenenza.
Quota di partecipazione
La quota di partecipazione in aula virtuale (diretta streaming) include la fruizione in diretta delle docenze, nonché l’invio, in formato elettronico, del materiale didattico che i relatori riterranno di mettere a disposizione. È inoltre prevista la possibilità di presentare in diretta domande e quesiti di specifico interesse a mezzo chat, nonché di sottoporli in via preventiva, inviando una email a info@paradigma.it entro il giorno antecedente l’evento.
In caso di videoconferenza con accessi multipli è necessario contattare la Segreteria organizzativa per un preventivo personalizzato.
Modalità di funzionamento della videoconferenza
E’ possibile accedere all’aula virtuale da qualsiasi luogo, utilizzando il proprio PC o tablet con una semplice connessione a Internet. La piattaforma informatica utilizzata da Paradigma (Adobe Connect) non necessita di requisiti tecnici particolari.
Nei giorni antecedenti l’evento il partecipante riceverà per posta elettronica le credenziali e le istruzioni di accesso. Il giorno dell’evento sarà sufficiente selezionare il link che troverà nella mail e inserire le credenziali per accedere all’aula virtuale.
Durante gli interventi, oltre a vedere e sentire i docenti, è possibile consultare simultaneamente la documentazione predisposta dal relatore. Ogni utente collegato potrà porre domande sulle tematiche affrontate a mezzo chat, alle quali il docente risponderà nel corso dell’intervento.
Modalità di iscrizione
L’iscrizione si perfeziona al momento del ricevimento del modulo di registrazione, da inviare via e-mail all’indirizzo info@paradigma.it, integralmente compilato. Il numero dei collegamenti disponibili è limitato e la priorità d’iscrizione è determinata dalla data di ricezione del modulo di registrazione. Si consiglia pertanto di effettuare una preiscrizione telefonica.
Modalità di pagamento
La quota di partecipazione deve essere versata all’atto della presentazione della richiesta di iscrizione e, in ogni caso, prima dell’effettuazione dell’evento formativo, tramite bonifico bancario intestato a:
Paradigma Srl – Corso Vittorio Emanuele II, 68 – 10121 Torino
c/o Banco BPM Spa
IBAN IT 14 V 05034 01017 000000002530
Formazione finanziata
La quota di partecipazione può essere completamente rimborsata tramite voucher promossi dai Fondi Paritetici Interprofessionali. Paradigma offre la completa e gratuita gestione delle spese di progettazione, monitoraggio e rendicontazione. La possibilità di accedere alla formazione finanziata con partecipazione mediante videoconferenza può variare a seconda dell’Ente erogante.
Attestato di frequenza
L’attestato di partecipazione nominativo sarà inviato al termine dell’evento formativo ai partecipanti che si sono regolarmente collegati all’aula virtuale.
Diritto di recesso e modalità di disdetta
È attribuita ai partecipanti la facoltà di recedere ai sensi dell’art. 1373 c.c. Il recesso dovrà essere comunicato in forma scritta almeno sette giorni prima della data di inizio dell’evento formativo (escluso il sabato e la domenica). Qualora la disdetta pervenga oltre tale termine o si verifichi di fatto con il mancato collegamento alla videoconferenza, la quota di partecipazione sarà addebitata per intero e sarà inviato al partecipante il materiale didattico. In qualunque momento l’azienda o lo studio potranno comunque sostituire il partecipante, comunicando il nuovo nominativo alla nostra Segreteria organizzativa.
Variazioni di programma
Paradigma, per ragioni eccezionali e imprevedibili, si riserva di annullare o modificare la data dell’evento formativo, dandone comunicazione agli interessati entro tre giorni dalla data di inizio prevista. In tali casi le quote di partecipazione pervenute verranno rimborsate, con esclusione di qualsivoglia onere o obbligo a carico di Paradigma. Paradigma si riserva inoltre, per ragioni sopravvenute e per cause di forza maggiore, di modificare l’articolazione del programma e di sostituire i docenti previsti con altri docenti di pari livello professionale.
Per ulteriori informazioni è possibile contattare la Segreteria organizzativa al numero 011.538686 o all’indirizzo e-mail info@paradigma.it.
Quota aula
Quota videoconferenza
€ 1.100 + Iva
In caso di videoconferenza con accessi multipli è necessario contattare la Segreteria organizzativa per un preventivo personalizzato.
€ 1.100 + Iva
In caso di videoconferenza con accessi multipli è necessario contattare la Segreteria organizzativa per un preventivo personalizzato.
Early booking -20%
Inviando il modulo di iscrizione entro il 28 febbraio si avrà diritto a una riduzione del 20% sulla quota di partecipazione.
Progetto Giovani Eccellenze -50%
L’adesione all’evento formativo permette di iscrivere una seconda risorsa, che non abbia compiuto il 30° anno di età e proveniente dalla stessa organizzazione, con una riduzione del 50% sulla seconda quota di partecipazione. L’agevolazione è calcolata sulla quota ordinaria.
Formazione finanziata
La quota di partecipazione all’iniziativa può essere completamente rimborsata tramite voucher promossi dai Fondi Paritetici Interprofessionali. Paradigma offre la completa e gratuita gestione delle spese di progettazione, monitoraggio e rendiconto.
Mercati elettronici della PA
Paradigma opera sul MePA e sui principali mercati elettronici di soggetti aggregatori e centrali di committenza.
